期权在哪里可以买(商品期权)

1、公司给的期权怎么用？

公司期权是未发行股票的公司发行的期权。他们会有一个认购价和一个有效期限——例如XYZ25c有效期在2002年6月30日，直到该日期之前都可以在ASX上市。假如在期满时股票价格超过了认购价，期权持有者将通过支付认购价来行使他们的期权，而当期权在该公司作为一种新股票发行时，它将和其他普通股票享有同样的等级。

公司期权是公司在某个未来时间点(有效期限)筹集额外资本的一种方式，但是这不能保证在那时股票价格一定会超过期权认购价。公司期权也被用作员工鼓励并可以和业绩联系在一起，但是这些不能在ASX上市。公司期权使用：交易所交易期权(ETO's)是一个在现有股票之上发行的派生产物，每股期权在相关公司股票中由1000股组成。

有两种ETO's——买方期权，给买方在特定时间、以特定价格购买股票的权利;卖方期权，给买方在公司中出售股票的权利。所有ETO's都有一个协定价和一个到期日，对每种股票都有各自的系列范畴。通常只对有良好流动性的大的上限股票才发行ETO's。

卖方和买方期权中的卖方(经常被称为期权卖方)有这样的义务——在买方期权中卖出或在卖方期权中买入，投资者应该明白和ETO's相联系的一些风险，特别是在是否出售期权时。投资者可以以许多方式使用期权，包括降低投资组合中的风险、增加杠杆作用、为了收益或者只是为了交易。ETO's可以在市场涨跌中提供好处。

无论如何你应该请教你的经纪人，他们应该在交易之前提供给你一份关于ETO市场的详细说明。公司期权和交易所交易期权由于他们的低价可以提供给投资者在公司股票价格上涨时的杠杆作用，而公司期权在股票价格下跌的情况下潜在地有更大的风险，并且不会收到股息权益。一、期权是一个权利，你可以选择行使兑成股票，也可以不行使，关键在于是不是对你有利，这个容易理解，不多说。

二、弄清楚期权的行使条件。三、国内的有解禁什么的，国外的不清楚，你等等其它专业人士给你解答或你自己查查资料。你好期权（option）又称为选择权，是在期货的基础上产生的一种衍生性金融工具。

从其本质上讲，期权实质上是在金融领域中将权利和义务分开进行定价，使得权利的受让人在规定时间内对于是否进行交易，行使其权利，而义务方必须履行。在期权的交易时，购买期权的一方称作买方，而出售期权的一方则叫做卖方；买方即是权利的受让人，而卖方则是必须履行买方行使权利的义务人。详细了解的话，可以去咨询上海经邦。期权（option）又称为选择权，是在期货的基础上产生的一种衍生性金融工具。

从其本质上讲，期权实质上是在金融领域中将权利和义务分开进行定价，使得权利的受让人在规定时间内对于是否进行交易，行使其权利，而义务方必须履行。在期权的交易时，购买期权的一方称作买方，而出售期权的一方则叫做卖方；买方即是权利的受让人，而卖方则是必须履行买方行使权利的义务人。对股票投资者开拓投资渠道，扩大投资的选择范围，适应了投资者多样性的投资动机，交易动机和利益的需求，一般来说能为投资者提供获得较高收益的可能性。

公司期权是未发行股票的公司发行的期权。他们会有一个认购价和一个有效期限——例如XYZ25c有效期在2002年6月30日，直到该日期之前都可以在ASX上市。假如在期满时股票价格超过了认购价，期权持有者将通过支付认购价来行使他们的期权，而当期权在该公司作为一种新股票发行时，它将和其他普通股票享有同样的等级。

公司期权是公司在某个未来时间点(有效期限)筹集额外资本的一种方式，但是这不能保证在那时股票价格一定会超过期权认购价。公司期权也被用作员工鼓励并可以和业绩联系在一起，但是这些不能在ASX上市。公司期权使用：交易所交易期权(ETO's)是一个在现有股票之上发行的派生产物，每股期权在相关公司股票中由1000股组成。

有两种ETO's——买方期权，给买方在特定时间、以特定价格购买股票的权利;卖方期权，给买方在公司中出售股票的权利。所有ETO's都有一个协定价和一个到期日，对每种股票都有各自的系列范畴。通常只对有良好流动性的大的上限股票才发行ETO's。

卖方和买方期权中的卖方(经常被称为期权卖方)有这样的义务——在买方期权中卖出或在卖方期权中买入，投资者应该明白和ETO's相联系的一些风险，特别是在是否出售期权时。投资者可以以许多方式使用期权，包括降低投资组合中的风险、增加杠杆作用、为了收益或者只是为了交易。ETO's可以在市场涨跌中提供好处。无论如何你应该请教你的经纪人，他们应该在交易之前提供给你一份关于ETO市场的详细说明。

公司期权和交易所交易期权由于他们的低价可以提供给投资者在公司股票价格上涨时的杠杆作用，而公司期权在股票价格下跌的情况下潜在地有更大的风险，并且不会收到股息权益。一、期权是一个权利，你可以选择行使兑成股票，也可以不行使，关键在于是不是对你有利，这个容易理解，不多说。二、弄清楚期权的行使条件。

三、国内的有解禁什么的，国外的不清楚，你等等其它专业人士给你解答或你自己查查资料。你好期权（option）又称为选择权，是在期货的基础上产生的一种衍生性金融工具。从其本质上讲，期权实质上是在金融领域中将权利和义务分开进行定价，使得权利的受让人在规定时间内对于是否进行交易，行使其权利，而义务方必须履行。

在期权的交易时，购买期权的一方称作买方，而出售期权的一方则叫做卖方；买方即是权利的受让人，而卖方则是必须履行买方行使权利的义务人。详细了解的话，可以去咨询上海经邦。期权（option）又称为选择权，是在期货的基础上产生的一种衍生性金融工具。从其本质上讲，期权实质上是在金融领域中将权利和义务分开进行定价，使得权利的受让人在规定时间内对于是否进行交易，行使其权利，而义务方必须履行。

在期权的交易时，购买期权的一方称作买方，而出售期权的一方则叫做卖方；买方即是权利的受让人，而卖方则是必须履行买方行使权利的义务人。对股票投资者开拓投资渠道，扩大投资的选择范围，适应了投资者多样性的投资动机，交易动机和利益的需求，一般来说能为投资者提供获得较高收益的可能性。

2、公司要上市了，我有公司一百万股的期权，价格是0.014美元。等上市后，我会不会赚钱啊？

你拥有的是买入期权（Calloption）还是卖出期权（Putoption）？默认你拥有的是买入期权吧，也就是说你拥有以0.014美元/股的价格购买公司股票，如果公司上市后股价超过0.014美元/股，比如说0.5美元/股，那么你就赚钱了，选择行权，以每股0.014美元买入股票，再以每股0.5美元在市场上卖出，每股获利为0.5-0.014美元。但是如果公司的股价没有涨到0.014美元，那么你就不会选择亏本行权。因为期权是一种权利（可以选择在指定时间以指定价格行权与不行权的权利）而非义务，所有如果行权不赚钱自然就不会去选择行权。

另外一个需要注意的是，期权是有时间限制的，即规定持有人必须在未来某个时点行权（欧式期权）或者是在未来某个时点及以前行权（美式期权），欧式期权只能在规定的那一天，比如2012年12月21日，选择行权与不行权，而美式期权则可以在期权生效后至到期日之间的任何一天选择行权与不行权。公司上市一般有股票锁定期，建议你根据股票的流动性限制和期权的时效时间合理选择。股票期权，是指一个公司授予其员工在一定的期限内(如10年)，按照固定的期权价格购买一定份额的公司股票的权利。

行使期权时，享有期权的员工只需支付期权价格，而不管当日股票的交易价是多少，就可得到期权项下的股票。期权价格和当日交易价之间的差额就是该员工的获利。如果该员工行使期权时，想立即兑现获利，则可直接卖出其期权项下的股票，得到其间的现金差额，而不必非有一个持有股票的过程。

究其本质，股票期权就是一种受益权，即享受期权项下的股票因价格上涨而带来的利益的权利。期权价格5块是指你为享有这份权利需要支付的价格，行权价格是指你享有买入这个股票的价格，不管当前价格是50元还是100元，你都有用15元买入的权利。买入股票成本价格等于行权价格（即15元）+期权价格（即5元）/行权比例（这个数据你可以在股票F10资料里面查到）股票期权卖出的时间是期权有效期内的交易日；至于行权买入股票在卖出这个要行权后才知道。

行权条件是说如果达不到条件就不能行使权利，期权如有人愿意买，你还是可以卖给别人的。行权之前你支付的成本是期权价格5元。希望采纳一般情况下会赚的，除非你公司的股票一上市就破发，跌很残。

但是这种情况一般是不多的，通常新股上市会涨很多，在上市第一天不受涨幅限制的情况下涨个几十倍甚至上百倍都是正常的。期权通俗说就是，你有以这个价格购买你们公司股票的权利。如果真的能上市，那么股票单价通常不止这些钱的。只要能上市，一般你稳赚了。

恭喜了。你拥有的是买入期权（Calloption）还是卖出期权（Putoption）？默认你拥有的是买入期权吧，也就是说你拥有以0.014美元/股的价格购买公司股票，如果公司上市后股价超过0.014美元/股，比如说0.5美元/股，那么你就赚钱了，选择行权，以每股0.014美元买入股票，再以每股0.5美元在市场上卖出，每股获利为0.5-0.014美元。但是如果公司的股价没有涨到0.014美元，那么你就不会选择亏本行权。

因为期权是一种权利（可以选择在指定时间以指定价格行权与不行权的权利）而非义务，所有如果行权不赚钱自然就不会去选择行权。另外一个需要注意的是，期权是有时间限制的，即规定持有人必须在未来某个时点行权（欧式期权）或者是在未来某个时点及以前行权（美式期权），欧式期权只能在规定的那一天，比如2012年12月21日，选择行权与不行权，而美式期权则可以在期权生效后至到期日之间的任何一天选择行权与不行权。公司上市一般有股票锁定期，建议你根据股票的流动性限制和期权的时效时间合理选择。

股票期权，是指一个公司授予其员工在一定的期限内(如10年)，按照固定的期权价格购买一定份额的公司股票的权利。行使期权时，享有期权的员工只需支付期权价格，而不管当日股票的交易价是多少，就可得到期权项下的股票。期权价格和当日交易价之间的差额就是该员工的获利。如果该员工行使期权时，想立即兑现获利，则可直接卖出其期权项下的股票，得到其间的现金差额，而不必非有一个持有股票的过程。

究其本质，股票期权就是一种受益权，即享受期权项下的股票因价格上涨而带来的利益的权利。期权价格5块是指你为享有这份权利需要支付的价格，行权价格是指你享有买入这个股票的价格，不管当前价格是50元还是100元，你都有用15元买入的权利。买入股票成本价格等于行权价格（即15元）+期权价格（即5元）/行权比例（这个数据你可以在股票F10资料里面查到）股票期权卖出的时间是期权有效期内的交易日；至于行权买入股票在卖出这个要行权后才知道。

行权条件是说如果达不到条件就不能行使权利，期权如有人愿意买，你还是可以卖给别人的。行权之前你支付的成本是期权价格5元。希望采纳一般情况下会赚的，除非你公司的股票一上市就破发，跌很残。

但是这种情况一般是不多的，通常新股上市会涨很多，在上市第一天不受涨幅限制的情况下涨个几十倍甚至上百倍都是正常的。期权通俗说就是，你有以这个价格购买你们公司股票的权利。如果真的能上市，那么股票单价通常不止这些钱的。只要能上市，一般你稳赚了。

恭喜了。

3、在哪里可以买卖期权？

你好我给你回答，要给分（貌似我拿分来也没啥用哈）先说国内，国内有场外期权市场，相对稍好点的是招行的外汇期权，欧式，最长期限为大约2个月。个人不能沽出，即只是选择买入看涨或买入看跌，标的品种（EUR、GBP、AUD、JPY)共四个货币对，交易货币为美元。可以网上下单。软件在招行网站上可下载。

国内场内期权市场什么时候出还不确定。再说国外。CBOE就不说了，不清楚可以百度，如果要参与的话自已找券商开国际账户（不是国内券商）。场外市场的各种平台就多了。

比如**的平台。具体不举例，有广告闲颖。你要做模拟的话都可以找得到下载。

另，参与香港市场是要用港币，保守的说至少现在你得用港币，你只有人民币没关系，换就行了。欧式和美式期权在行权前都可以进行买卖，欧式期权只能在到期日行权，美式期权可以在购买后到到期日之间行权！希望对您有帮助。你好我给你回答，要给分（貌似我拿分来也没啥用哈）先说国内，国内有场外期权市场，相对稍好点的是招行的外汇期权，欧式，最长期限为大约2个月。

个人不能沽出，即只是选择买入看涨或买入看跌，标的品种（EUR、GBP、AUD、JPY)共四个货币对，交易货币为美元。可以网上下单。软件在招行网站上可下载。

国内场内期权市场什么时候出还不确定。再说国外。CBOE就不说了，不清楚可以百度，如果要参与的话自已找券商开国际账户（不是国内券商）。

场外市场的各种平台就多了。比如**的平台。具体不举例，有广告闲颖。你要做模拟的话都可以找得到下载。

另，参与香港市场是要用港币，保守的说至少现在你得用港币，你只有人民币没关系，换就行了。欧式和美式期权在行权前都可以进行买卖，欧式期权只能在到期日行权，美式期权可以在购买后到到期日之间行权！希望对您有帮助。

4、在进行期权交易时，对保证金有什么规定

1.由于期权是多头方具有权力，支付期权费，空头方具有义务，因此在进行期权交易时，交易所或结算公司会向期权卖方收取保证金；而买方无需缴纳保证金。zhidao2.保证金分为初始保证金和维持保证金。期权交易者开仓卖出期权时，须按规定交纳保证金，此保证金称为初始保证金；持仓期间，其保证金账户的资金还必须维持在一定的水平上，此水平被称为维持保证金。

当保证金账户的资金达不版到维持保证金水平时，交易所或结算公司会发出追加保证金的通知，如果客户或会员不能及时补足保证金，交易所或结算公司有权将其部分或全部持仓进行平仓，使其保证金账户可用资金达到规定额度。3.通常情况下，交易权所或结算公司会依据行权期限、交易品种、期权类型——如看涨还是看跌，期权所处状态——如实值还是虚值、是出售裸露期权还是组合期权等的不同，决定计算和收取保证金的数值和方法。1.由于期权是多头方具有权力，支付期权费，空头方具有义务，因此在进行期权交易时，交易所或结算公司会向期权卖方收取保证金；而买方无需缴纳保证金。

zhidao2.保证金分为初始保证金和维持保证金。期权交易者开仓卖出期权时，须按规定交纳保证金，此保证金称为初始保证金；持仓期间，其保证金账户的资金还必须维持在一定的水平上，此水平被称为维持保证金。当保证金账户的资金达不版到维持保证金水平时，交易所或结算公司会发出追加保证金的通知，如果客户或会员不能及时补足保证金，交易所或结算公司有权将其部分或全部持仓进行平仓，使其保证金账户可用资金达到规定额度。3.通常情况下，交易权所或结算公司会依据行权期限、交易品种、期权类型——如看涨还是看跌，期权所处状态——如实值还是虚值、是出售裸露期权还是组合期权等的不同，决定计算和收取保证金的数值和方法。

5、如何利用期权套期保值

当投资者拥有现货多头时有四种常用的对冲策略：买入看跌期权：买进与已拥有的现货或者期货头寸相关的看跌期权，则拥有了卖出或者不卖出相关期货合约的权利。一旦价格果真下跌，便执行期权合约，按行权价格卖出相关期货合约。同时以较低的价格从期货市场上买进相关期货合约对冲手里的期货空头头寸，从而获取部分利润，在一定程度上为已有的现货头寸或期货多头头寸取得了保值作用。

卖出看涨期权：当相关商品价格有可能保持相对稳定，或预测价格下跌幅度很小时，套期保值者可以通过卖出一个看涨期权，从买方收取的权利金，可以为今后的现货交易保值。但从另一方面看，一旦相关期货价格涨至看涨期权执行价格之上时，该看涨期权卖方将会面临买方要求执行期权的风险。买入看跌期权的同时卖出看涨期权：此时获得了一个成本较低，而且可以对头寸完全保值的策略。

但是这种策略却放弃了无限收益的能力，最大损失和最大利益都是确定的。卖出期货合约同时买入看涨期权：这样就相当于用卖出期货保值的同时给期货合约上了一个保险，这样期货价格上涨时使得期货合约的损失有限，这种方法和第一种的效果类似。首先，看跌期权的意思是你有权利在未来按照行权价（27.50元）把股票卖给对方，而你可以选择卖不卖在这个情况下，投资者可以考虑买入1000股看跌期权，成本1000元如果，股票价格不变，没必要行权，那么买期权的成本1000损失掉如果，股票价格上涨，投资者从价差中获利，但期权成本1000元依旧是损失掉了如果，股票价格下跌到>=27.50元，同样没必要行权，此时，投资者的损失是股票价差+1000元如果，股票价格下跌到<27.50元，那么可以选择行权，哪怕股票价格跌到0，投资者仍然可以按27.50的价格卖出，他的最大损失就是锁定在1500元了从而实现了对冲风险期货可以行套期保值，这是它产生的目的。虽然现在有很大一部分人用它进行投机。

举例来说，你是一个铜的生产厂家，现在的市场价是5万/吨，你期望明年你还能卖出这个价格，你可以提前在期货市场以5万/吨的价格将明年的铜卖出。到了明年的交割日，直接交货就可以了。如果明年的铜价下跌到4万/吨，你的卖出价依然是5万/吨，保障了你的基本利润。

当然，如果明年铜价上涨到6万/吨，你可能会减少收入。但它的存在抵消了价格波动对你的影响。反之，如果你以铜作为你的生产原材料。你就可以以现在的市场价买入明年的期铜，保障你的采购成本平稳。

你只要交少量的保证金，到明年的交割日付清全款就可以了。至于外汇，很的权威的经济学家至今依然认为它的波动无迹可寻，所以建议。要看你是delta对冲还是套保对冲。

前面的回答是部分对冲，就是按手上的股数来一比一的对冲，1000股的微软就买1000股的看跌期权来对冲，股价低于26.5元（=27.5-1）时期权开始赢利，总亏损锁定在1.5元（因为股票亏了）；股价上涨到29元以上可以继续赢利（因为要付出看跌期权的保险费1元）。delta中性的话就是短期小幅波动对组合（现货+期权）的价值没有影响，之后大涨或者大跌都能赢利，但最不利是期权到期时仍然没有大幅波动。27.5是平价期权，delta约等于0.5，所以delta对冲应该大概买2000股的看跌期权当投资者拥有现货多头时有四种常用的对冲策略：买入看跌期权：买进与已拥有的现货或者期货头寸相关的看跌期权，则拥有了卖出或者不卖出相关期货合约的权利。一旦价格果真下跌，便执行期权合约，按行权价格卖出相关期货合约。

同时以较低的价格从期货市场上买进相关期货合约对冲手里的期货空头头寸，从而获取部分利润，在一定程度上为已有的现货头寸或期货多头头寸取得了保值作用。卖出看涨期权：当相关商品价格有可能保持相对稳定，或预测价格下跌幅度很小时，套期保值者可以通过卖出一个看涨期权，从买方收取的权利金，可以为今后的现货交易保值。但从另一方面看，一旦相关期货价格涨至看涨期权执行价格之上时，该看涨期权卖方将会面临买方要求执行期权的风险。

买入看跌期权的同时卖出看涨期权：此时获得了一个成本较低，而且可以对头寸完全保值的策略。但是这种策略却放弃了无限收益的能力，最大损失和最大利益都是确定的。卖出期货合约同时买入看涨期权：这样就相当于用卖出期货保值的同时给期货合约上了一个保险，这样期货价格上涨时使得期货合约的损失有限，这种方法和第一种的效果类似。

首先，看跌期权的意思是你有权利在未来按照行权价（27.50元）把股票卖给对方，而你可以选择卖不卖在这个情况下，投资者可以考虑买入1000股看跌期权，成本1000元如果，股票价格不变，没必要行权，那么买期权的成本1000损失掉如果，股票价格上涨，投资者从价差中获利，但期权成本1000元依旧是损失掉了如果，股票价格下跌到>=27.50元，同样没必要行权，此时，投资者的损失是股票价差+1000元如果，股票价格下跌到<27.50元，那么可以选择行权，哪怕股票价格跌到0，投资者仍然可以按27.50的价格卖出，他的最大损失就是锁定在1500元了从而实现了对冲风险期货可以行套期保值，这是它产生的目的。虽然现在有很大一部分人用它进行投机。举例来说，你是一个铜的生产厂家，现在的市场价是5万/吨，你期望明年你还能卖出这个价格，你可以提前在期货市场以5万/吨的价格将明年的铜卖出。到了明年的交割日，直接交货就可以了。

如果明年的铜价下跌到4万/吨，你的卖出价依然是5万/吨，保障了你的基本利润。当然，如果明年铜价上涨到6万/吨，你可能会减少收入。但它的存在抵消了价格波动对你的影响。

反之，如果你以铜作为你的生产原材料。你就可以以现在的市场价买入明年的期铜，保障你的采购成本平稳。你只要交少量的保证金，到明年的交割日付清全款就可以了。

至于外汇，很的权威的经济学家至今依然认为它的波动无迹可寻，所以建议。要看你是delta对冲还是套保对冲。前面的回答是部分对冲，就是按手上的股数来一比一的对冲，1000股的微软就买1000股的看跌期权来对冲，股价低于26.5元（=27.5-1）时期权开始赢利，总亏损锁定在1.5元（因为股票亏了）；股价上涨到29元以上可以继续赢利（因为要付出看跌期权的保险费1元）。

delta中性的话就是短期小幅波动对组合（现货+期权）的价值没有影响，之后大涨或者大跌都能赢利，但最不利是期权到期时仍然没有大幅波动。